Nội dung
pSTAKE Finance là gì? Những thông tin cơ bản về pTOKEN
pSTAKE Finance là dự án đã thu về 10 triệu USD ở vòng gọi vốn đầu tiên. Cùng tìm hiểu về dự án pSTAKE Finance thông qua bài viết dưới đây nhé.
Trước khi tìm hiểu về pSTAKE, chúng ta cần làm rõ khái niệm liquid staking. Liquid staking, như tên gọi của nó, cho phép sử dụng các tài sản Crypto đã stake trong giao dịch mua bán hay đầu tư trước đó để có thể sinh thêm lời. Cụ thể, bên cạnh nguồn lời từ tài sản đã stake, các nhà đầu tư có thể nhận được thêm lợi nhuận từ các giao dịch mua bán hay đầu tư mới.
Liquid staking làm được điều này bằng cách mã hóa các stake, nhờ đó, các bên liên quan có thể sử dụng chúng làm tài sản thế chấp trên các ứng dụng tài chính khác. Stake được mã hóa, hay còn gọi là các stake phái sinh, có thể dùng để giao dịch thoải mái giữa người dùng với nhau, giữa các địa điểm hay thậm chí giữa các blockchain.
pSTAKE là một giao thức liquid staking giúp tối ưu lợi nhuận từ tài sản PoS (Proof of Stake) đã stake. Người sở hữu tài sản PoS có thể đặt cọc token của họ trên nền tảng pSTAKE để nhận pTOKEN (token theo chuẩn ERC-20) theo tỷ lệ chuyển đổi là 1:1.
Người dùng có thể sử dụng các pTOKEN này cho các hoạt động giao dịch mua bán, đầu tư trên Ethereum, từ đó tạo thêm một nguồn lợi nhuận khác.
Hiện nay, các nhà đầu tư tiền mã hóa thường thực hiện việc stake những tài sản PoS của họ (như là ATOM, XPRT, ETH, SOL…) trên các nền tảng blockchain trong một khoảng thời gian nhất định. Sau đó, họ sẽ thu về được một khoản lợi nhuận tương ứng. Những tài sản đã khoá đầu tư thường không thể stake hay dùng vào mục đích khác cho đến khi được mở khoá và rút ra khỏi nền tảng.
pSTAKE chính là giải pháp cho các nhà đầu tư khi cho phép người dùng có thể đầu tư tiếp tài sản đã stake trước đó. Khi stake trên nền tảng pSTAKE, người dùng tiếp tục có thêm những khoản lãi suất được nhận dưới dạng các đồng stkTOKEN theo tỉ lệ hoán đổi 1:1. Sau đó, họ có thể sử dụng các đồng này trên thị trường DeFi (nền tài chính phi tập trung) để tạo ra thêm lợi nhuận.
Một số lưu ý:
Đội ngũ phát triển dự án, thuộc công ty Persistent, là những thành viên có nhiều kinh nghiệm về blockchain, bao gồm:
pSTAKE đã kết thúc vòng gọi vốn đầu tiên với 10 triệu USD cho quỹ chiến lược hoạt động của công ty. Trong đó, có các quỹ đầu tư nổi tiếng như là Three Arrows Capital, Galaxy Digital, Sequoia Capital India and Defiance Capital. Bên cạnh đó, còn có các nhà đầu tư đến từ Coinbase Ventures, Tendermint Ventures, Kraken Ventures, Alameda Research, Sino Global Capital, Spartan Group và một số nhà đầu tư thiên thần khác.
Dự án pSTAKE Finance được cố vấn và kiểm toán bởi PeckShield và Solidified. Đây là bộ đôi từng hoạt động đáng kể với một số công ty kiểm toán hợp đồng thông minh đứng đầu thị trường DeFi như Aave, InstaDapp, Maker, Opensea…
Nền tảng pSTAKE Finance cung cấp các sản phẩm và tính năng chính như:
Các hợp đồng thông minh của pSTAKE có nhiệm vụ đúc cũng như phát hành:
Người dùng có thể đem phần tài sản mà họ nạp vào hệ thống để đầu tư rồi đúc ra các đồng stkTOKEN. Sau đó, những đồng này có thể tiếp tục tạo ra lợi nhuận dưới hình thức pTOKEN.
Bên cạnh đó, các giao thức trên pSTAKE được xác nhận bởi những công cụ kiểm tra hàng đầu trong hệ sinh thái của PoS. Bởi pSTAKE ngày càng phát triển với khối tài sản ngày càng nhiều, hệ thống sẽ tiếp tục bổ sung thêm các công cụ kiểm tra mới để đảm bảo độ an toàn cho hệ thống và giữ được tính phi tập trung của nền tảng.
Nền tảng pSTAKE ứng dụng một cơ chế độc đáo tên là Stake LP, cho phép người dùng có thể tiếp tục sử dụng các stkTOKEN của họ để giao dịch trên các sản phẩm DeFi khác mà vẫn duy trì được phần lãi từ tài sản đã stake, đồng thời tạo ra thêm lợi nhuận từ các giao thức DeFi.
Unstake là quá trình rút khoản stake, hiểu đơn giản là việc giảm số lượng stkTOKEN mà người dùng giữ, đồng thời trả về số lượng pTOKEN tương đương (có chênh lệch nhỏ do chi phí đi kèm).
Vấn đề ở đây là các mạng lưới PoS thường mất khá nhiều thời gian để thực hiện giao dịch rút stake (từ 07 đến 30 ngày, tuỳ vào mạng lưới). Sau đó, người dùng sẽ phải chờ thêm một khoảng thời gian ngắt kết nối với tài sản khoảng 21 đến 28 ngày. Để giải quyết vấn đề trên, pSTAKE cho phép người dùng rút ngay khoản đầu tư (từ stkTOKEN thành pTOKEN) và trừ một phần chi phí để thực hiện giao dịch.
Quy trình unstake diễn ra như sau: Khi người dùng thực hiện lệnh rút, số lượng stkTOKEN đó sẽ bị khoá giao dịch. Sau đó, số token gốc bị rút khỏi hệ thống đồng thời các đồng stkTOKEN sẽ bị tiêu hủy. Số lượng đồng pTOKEN tương ứng được đúc ra và bị khóa trong khoảng thời gian chờ ngắt kết nối. Khi các công đoạn đã hoàn thành, người dùng sẽ nhận về pTOKEN trong tài khoản ví của họ.
Người dùng sở hữu stkTOKEN có thể yêu cầu nhận phần lãi stake của họ bất kỳ lúc nào. Họ có thể thoải mái sử dụng phần lãi của mình vào các giao dịch khác.
Khoản lãi trên pSTAKE được tích lũy dưới dạng pTOKEN và người dùng có thể yêu cầu rút thủ công mọi lúc. Phần lãi đang chờ phê duyệt cũng tự động được xác nhận khi người dùng thực hiện các giao dịch stake hay unstake. Sau khi phần lãi được xác nhận, số tiền lãi sẽ được đồng bộ trên ví Ethereum của người dùng.
Unwrap hay còn gọi là rút gốc, là khi người dùng muốn rút các tài sản gốc của họ ra khỏi pSTAKE. Người dùng có thể thực hiện việc này thông qua lệnh “Withdraw” trên hệ thống.
Quá trình unwrap diễn ra nhanh chóng. Người dùng sẽ thu về tương ứng với số lượng pTOKEN mà họ đang còn giữ trong tài khoản. Đối với những người đã dùng pTOKEN để stake và chỉ đang giữ stkTOKEN, họ sẽ phải thực hiện thêm giao dịch unstake để hệ thống có thể hoàn lại dưới dạng pTOKEN.
Khi thực hiện lệnh unwrap, hệ thống pSTAKE sẽ hoàn trả lại vào ví gốc của tài sản đó. Giao dịch này hoàn toàn miễn phí.
pBridge có chức năng phát hành (và tiêu huỷ) các đồng neo giá đại diện theo tỉ lệ 1:1. Ví dụ là việc phát hành đồng neo giá cho ATOM, hay trên hệ thống gọi là token pATOM. Khi người dùng nạp đồng ATOM gốc vào nền tảng của pSTAKE, giao thức kết nối pBridge sẽ tiến hành đúc và phát hành đồng pATOM trên hệ thống sao cho trùng khớp với địa chỉ Ethereum của người dùng.
Có 3 cách kiếm tiền trên nền tảng pSTAKE Finance:
Cách 1: Khi nạp các token gốc (ví dụ như ATOM) vào tài khoản pSTAKE, người dùng sẽ được cấp số lượng đồng neo giá pATOM vào trong tài khoản. Nếu người dùng giữ đồng pATOM đó trong tài khoản, họ sẽ được thưởng một khoản nhỏ tương ứng với phần trăm số lượng mà họ đã nạp vào.
Cách 2: Sau khi đã có đồng pATOM trong tài khoản, người dùng thực hiện stake pATOM đó vào các bể trên pSTAKE Finance. Hệ thống sau đó sẽ trả lại cho các nhà đầu tư số lượng tương ứng dưới hình thức stkATOM. Trong quá trình stake, phần lãi suất của người dùng sẽ được trả dưới dạng stkATOM để họ có thể tiếp tục sử dụng.
Cách 3: Sau khi nhận được các stkATOM từ việc stake trên pSTAKE Finance, nhà đầu tư có thể dùng nó cho bất cứ giao dịch nào trên các giao thức DeFi để tối ưu hoá lợi nhuận thu về.
PSTAKE sẽ được phân bổ cho các bên như sau:
Có thể thấy tham vọng của dự án pSTAKE Finance là nhắm tới việc xây dựng một mô hình mới cho hệ sinh thái PoS. Hiện tại, pSTAKE đang mở khoá cho các khối tài sản đã stake với tổng giá trị hơn 100 tỷ USD. Điều này giúp tạo ra một môi trường linh hoạt hơn, hấp dẫn hơn với nhiều cơ hội cùng giá trị sử dụng cho các tài sản PoS. Hướng đi này chắc chắn sẽ thay đổi mô hình hệ sinh thái PoS mà chúng ta đang có và làm thay đổi thị trường DeFi.
Ngoài mạng lưới Cosmos đã được ra mắt hồi tháng 7, pSTAKE cùng với sự ra mắt của Gravity DEX và Osmosis, sẽ tiếp tục mở rộng mạng lưới bằng các giao thức IBC (giao thức liên lạc liên chuỗi) sử dụng stkTOKEN như một nguồn cung stake dồi dào cho các sàn DEX (sàn giao dịch phi tập trung) trong hệ sinh thái Cosmos. Trong tương lai, chúng ta sẽ thấy pSTAKE phủ khắp các nền tảng PoS lớn nhất hiện nay, bao gồm Ethereum 2.0, Terra, Polkadot và Solana.
Với ý tưởng táo bạo là phát triển một giao thức cho phép người dùng có thể đầu tư tiếp khoản tài sản đã stake của mình, dự án pSTAKE Finance hứa hẹn là một tiềm năng lớn trong việc tái cơ cấu hệ sinh thái PoS đã và đang được cộng đồng quan tâm bấy lâu nay.
Bên cạnh số lượng giao dịch khủng và không ngừng tăng theo thời gian của hệ thống pStake, sự góp mặt của đông đảo các quỹ đầu tư uy tín đã phần nào cho chúng ta nhìn thấy được đáp án cho câu hỏi liệu rằng nền tảng pSTAKE Finance này có thể tiến được bao xa.