Mảnh ghép DeFi Insurance trong không gian tiền mã hóa

Tổng quan

Thế giới đang dần hướng tới tiền mã hóa, cùng với sự phát triển của tài chính phi tập trung (DeFi). Tài chính phi tập trung hứa hẹn tạo ra một hệ thống tài chính có những cải tiến sâu sắc như hạn chế sự phụ thuộc vào các bên tập trung và cải thiện hiệu suất đầu tư một cách hiệu quả. 

Tuy nhiên, khả năng bị tấn công an ninh mạng dẫn đến mất tài sản trong không gian DeFi đã nổi lên như một mối lo ngại trong thời gian gần đây.

Đây là nơi bạn sẽ thấy bảo hiểm DeFi như một công cụ quan trọng để bảo vệ tài sản kỹ thuật số của bạn. Vậy, bảo hiểm DeFi có gì khác biệt và nó hoạt động như thế nào? Trong bài viết này, chúng ta sẽ cùng nhau tìm hiểu về lĩnh vực này trong không gian DeFi.

Mặt tối của DeFi

Sự phát triển liên tục của DeFi cũng dẫn đến sự gia tăng của nhiều loại lỗ hổng hoặc lỗi bảo mật. Các giải pháp DeFi đã bị khai thác cùng với số lượng vụ hack diễn ra mỗi năm ngày một tăng cao. Trong trường hợp này, bảo hiểm DeFi trở thành một ưu tiên đáng kể cho bất kỳ ai quan tâm đến không gian mới này. Các cuộc tấn công an ninh mạng xảy ra trên 15 nền tảng DeFi khác nhau vào năm 2020 dẫn đến thiệt hại khoảng 120 triệu USD. Sau đó, thiệt hại cho DeFi do hack và lừa đảo lên tới gần 10 tỷ USD vào năm 2021.

Bạn có thể nhận thấy rằng DeFi là một khía cạnh thú vị chưa được khám phá trong thế giới tiền mã hóa. Tuy nhiên, chúng ta không thể phủ nhận rằng việc sử dụng các hợp đồng thông minh, các giao thức phi tập trung làm tăng khả năng bị tấn công và khai thác, dẫn đến tổn thất nhiều hơn cho người dùng. 

Ví dụ, các vụ hack liên quan đến hình thức cho vay nhanh (Flash loan) có thể khai thác các lỗ hổng trong các hợp đồng thông minh để rút hàng triệu USD từ các nhóm thanh khoản. Do đó, những người sử dụng DeFi đã xác nhận sự cần thiết của bảo hiểm DeFi để giữ an toàn trước những tổn thất tài sản nghiêm trọng. Trên thực tế, bảo hiểm trong DeFi là một trong những yếu tố quan trọng để giúp DeFi được áp dụng rộng rãi hơn, cùng với những nhận thức và quy định mới trong thế giới tiền mã hóa.

Bảo hiểm DeFi là gì?

Định nghĩa về bảo hiểm trong DeFi không có gì khác với bảo hiểm thông thường. Khái niệm bảo hiểm trong DeFi về cơ bản tập trung vào việc bảo hiểm cho tài sản của chủ sở hữu trước những tổn thất do các sự kiện xảy ra trong hệ sinh thái DeFi.

Ví dụ: Giả sử rằng bạn có một số vốn bị khóa trong giao thức hoặc nền tảng DeFi. Bất kỳ một sự cố nào xảy ra trong nền tảng DeFi cũng có thể gây thiệt hại đối với tài sản của bạn. Do đó, bạn có thể chọn bảo hiểm DeFi như một biện pháp bảo vệ tài sản của bạn trong nền tảng DeFi.

Bạn có thể đến nhà cung cấp bảo hiểm cho tài sản DeFi và trả một số tiền cụ thể để nhận được bảo hiểm trong trường hợp mất vốn trên nền tảng. Phí bảo hiểm bạn phải trả trong bảo hiểm DeFi phụ thuộc vào các yếu tố khác nhau, bao gồm loại bảo hiểm, nhà cung cấp và thời hạn. Tuy nhiên, người dùng DeFi cũng phải hiểu rõ về các loại sự kiện khác nhau mà họ có thể mua phạm vi bảo hiểm.

Cũng giống như các gói bảo hiểm thông thường, bạn nên biết những gì bạn đang tự bảo hiểm trong thế giới DeFi. Một số giải pháp bảo hiểm DeFi tốt nhất phù hợp với các cuộc tấn công vào giao thức DeFi, sự cố giá stablecoin và hack sàn giao dịch. Ngoài ra, bạn cũng có thể khám phá các giải pháp bảo hiểm trong DeFi để bảo hiểm các lỗi hợp đồng thông minh.

Hoạt động của bảo hiểm DeFi

Sau khi tổng quan rõ ràng về định nghĩa bảo hiểm trong DeFi, điều quan trọng là phải đi sâu hơn vào công việc của nó. Một trong những khía cạnh quan trọng nhất mà bạn phải nắm chính là “bảo hiểm trong lĩnh vực tài chính phi tập trung hoạt động như thế nào?” và câu trả lời sẽ dựa vào phân quyền. Mục tiêu cơ bản của bảo hiểm trong DeFi sẽ có phần giống với bảo hiểm trong phạm vi tài chính truyền thống. Bảo hiểm trong DeFi bảo vệ người dùng khỏi tổn thất, đổi lại người dùng phải trả một khoản phí bảo hiểm cụ thể theo quy mô tài sản của họ và nền tảng.

Nói chung, một công ty bảo hiểm đa quốc gia đặt vấn đề và thực hiện một chính sách bảo hiểm truyền thống. Thay vì mua bảo hiểm từ một cá nhân hoặc công ty cụ thể, bạn có thể mua bảo hiểm từ một nhóm các nhà cung cấp bảo hiểm phi tập trung. Điều thú vị là bất kỳ cá nhân hoặc công ty nào cũng có thể hoạt động như một nhà cung cấp bảo hiểm bằng cách khóa vốn trong nhóm vốn phi tập trung. Cá nhân hoặc công ty cung cấp vốn cho nhóm có thể đủ điều kiện là nhà cung cấp thanh khoản.

Các nhà cung cấp thanh khoản còn được gọi là người bảo lãnh phát hành, đóng vai trò là đại lý chính trong các giao thức bảo hiểm DeFi. Họ cung cấp vốn trong các pool để đổi lại một phần phí bảo hiểm. Các tác nhân quan trọng tiếp theo trong hoạt động bảo hiểm trong DeFi bao gồm chủ sở hữu token quản trị và người đánh giá yêu cầu bồi thường. Họ chịu trách nhiệm bỏ phiếu cho các tuyên bố và sửa đổi giao thức. Một thành phần quan trọng khác của bảo hiểm tài chính phi tập trung là những người yêu cầu bồi thường, những người mua phí bảo hiểm.

Như bạn có thể nhận thấy, mọi người chơi đều có vai trò riêng biệt trong sơ đồ bảo hiểm tổng thể của DeFi. Việc tham gia vào các dự án bảo hiểm DeFi, theo giao thức cơ bản, có thể là một mục tiêu theo đuổi đầy hứa hẹn để tiếp cận nguồn thu nhập thường xuyên từ phí bảo hiểm. Trên hết, phần thưởng của các token quản trị cũng làm cho bảo hiểm trong DeFi trở nên có tiềm năng sinh lợi hơn. Các nhà cung cấp phạm vi bảo hiểm có thể chọn loại sự kiện và các giao thức mà họ muốn cung cấp phạm vi bảo hiểm. Mặt khác, các nhà cung cấp thanh khoản hoặc các nhà cung cấp bảo hiểm cũng phải đối mặt với rủi ro.

Bảo hiểm DeFi có cần thiết không?

Câu trả lời cho câu hỏi “Bảo hiểm DeFi hoạt động như thế nào?” cung cấp một nền tảng vững chắc để xác nhận sự cần thiết của nó. Khi bạn nhìn vào thị trường bảo hiểm truyền thống, hiện có giá trị hơn 6 nghìn tỷ đô la Mỹ. Sự phát triển đáng kinh ngạc của DeFi đã dẫn đến một dòng vốn tổ chức lớn vào không gian DeFi. Đồng thời, rủi ro về hack, khai thác trong không gian DeFi vẫn tiếp tục tăng lên mỗi ngày.

Do đó, bảo hiểm DeFi là nhu cầu cần thiết đối với nhiều nhà đầu tư trong không gian DeFi ngày nay. Bạn có thể coi bảo hiểm trong DeFi như một chiến lược thuận lợi để phòng ngừa rủi ro và bảo vệ trước những sự kiện ngoài tầm kiểm soát. Tuy nhiên, điều quan trọng là phải phản ánh về tính khả thi của phí bảo hiểm trong DeFi.

Nhiều người có thể thắc mắc liệu phí bảo hiểm có hợp lý với phạm vi bảo hiểm được cung cấp trong gói bảo hiểm DeFi tốt nhất hay không. Phí bảo hiểm giúp người dùng bảo vệ giá trị tài sản kỹ thuật số của họ bằng cách khai thác các hợp đồng thông minh. Một trong những kỳ vọng phổ biến liên quan đến bảo hiểm DeFi là bạn phải trả nhiều hơn cho các giao thức rủi ro hơn. 

Ví dụ: Phí bảo hiểm trên Nexus để bảo hiểm 10 ETH là khoảng 0,1281 ETH cho giao thức Curve Finance. Nền tảng này tính phí bảo hiểm là 2,18 ETH cho 10 ETH trong giao thức Acropolis Delphi.

Mặc dù phí bảo hiểm có vẻ như là một mức giá hợp lý cho sự an toàn của tài sản DeFi của bạn, nhưng nhiều người vẫn nghi ngờ về khoản bảo hiểm nhận được thông qua các công ty bảo hiểm DeFi. Nói chung, hầu hết các công ty bảo hiểm thanh toán cho các vấn đề kỹ thuật trong hợp đồng thông minh. Bạn cũng nên lưu ý rằng các giao thức bảo hiểm tài chính phi tập trung không cung cấp phạm vi bảo hiểm cho nhiều vấn đề trong các lớp khác nhau của giao thức DeFi. Đồng thời, việc thiếu thị trường thứ cấp để giao dịch có thể hạn chế khả năng mở rộng của các giao thức bảo hiểm.

Xác minh các yêu cầu trong bảo hiểm DeFi

Một điểm nhấn quan trọng khác trong bất kỳ cuộc thảo luận nào về các dự án bảo hiểm DeFi là việc xác minh các yêu cầu. Ai có thẩm quyền xác định tính hợp lệ của khiếu nại? Trong hầu hết các trường hợp, cộng đồng tự đảm nhận việc xác minh xác nhận quyền sở hữu thông qua DAO (Tổ chức tự trị phi tập trung). Do đó, chủ sở hữu token gốc có thể có quyền quản trị trong giao thức bảo hiểm và tham gia bỏ phiếu để xác minh yêu cầu. Tuy nhiên, biểu quyết của cộng đồng không phải lúc nào cũng được áp dụng trong việc xác minh các xác nhận quyền sở hữu.

Tự động xác minh các yêu cầu bồi thường trong một số giải pháp bảo hiểm DeFi tốt nhất thông qua oracle cũng là một cách tiếp cận đã được chứng minh khác. Oracle về cơ bản là cơ chế thông tin phi tập trung để xác minh dữ liệu bên ngoài. Bạn có thể thiết lập các kỳ tích để theo dõi chính xác kết quả của các sự kiện khác nhau cùng với việc phân phối thông tin trên khắp Internet. Do đó, các giao thức bảo hiểm DeFi có thể giảm thiểu các khả năng xảy ra tranh chấp trong các yêu cầu bồi thường.

Các dự án bảo hiểm DeFi

Với cái nhìn tổng quan chi tiết về những điều cơ bản của bảo hiểm tài chính phi tập trung và hoạt động của nó, bạn cần tìm một số nền tảng và giao thức bảo hiểm hàng đầu trong lĩnh vực này. Dưới đây là sơ lược về một số dự án bảo hiểm tốt nhất trong lĩnh vực DeFi.

Solace

Solace là một giao thức bảo hiểm phi tập trung để giúp các nhà tạo lập thị trường và nhà cung cấp thanh khoản luôn an toàn trước những rủi ro xuất hiện từ việc khai thác hợp đồng thông minh. Giao thức bảo hiểm phi tập trung chủ yếu tập trung vào hiệu quả sử dụng vốn cao, xử lý yêu cầu tự động và đánh giá rủi ro thông minh.

Unslashed

Unslashed là một dự án hàng đầu khác trong số các dự án bảo hiểm DeFi trên thị trường hiện tại. Nó cung cấp phạm vi bảo hiểm cho nhiều loại sản phẩm, giao thức và thị trường. Nền tảng đảm bảo tính thanh khoản gần như tức thì cho người mua bảo hiểm cùng với người bảo lãnh rủi ro. 

Nexus Mutual

Nexus Mutual là một trong những nền tảng bảo hiểm DeFi phổ biến để tạo nhóm chia sẻ rủi ro lẫn nhau trên blockchain Ethereum. Nền tảng cung cấp ba loại bảo hiểm riêng biệt, bao gồm Yield Token Cover, Custody Cover và Protocol Cover.

Insure DeFi

Sự bổ sung tiếp theo trong số các giao thức bảo hiểm trong DeFi chính là Insure DeFi, nó bảo vệ danh mục tiền mã hóa của người dùng bằng bảo hiểm.

Nền tảng cung cấp bảo hiểm chống lại những kẻ lừa đảo, phá giá và các khoản tiền bị đánh cắp.

Bridge Mutual

Một dự án đáng chú ý khác trong số các giải pháp bảo hiểm tài chính phi tập trung là Bridge Mutual. Nền tảng này cho phép người dùng mua hoặc bán phạm vi bảo hiểm cho các giao thức và tài sản tiền mã hóa khác nhau. Quan trọng nhất, bạn có thể đảm bảo các biện pháp bảo vệ cho tài sản của mình khỏi sự cố, hack và khai thác stablecoin.

Những thách thức đối với bảo hiểm DeFi

Ngành bảo hiểm DeFi vẫn đang trong giai đoạn phát triển. Mặt khác, hàng tỷ đô la Mỹ bị khóa trong các giao thức DeFi mang đến một số cơ hội đầy hứa hẹn cho sự phát triển của bảo hiểm trong DeFi. Tuy nhiên, việc áp dụng bảo hiểm ở DeFi khá chậm, chỉ có 2% tổng số tài sản DeFi được bảo hiểm. Dưới đây là một số thách thức nổi bật đối với tương lai của bảo hiểm phi tập trung.

Sự mơ hồ về rủi ro DeFi

Một trong những khía cạnh quan trọng nhất trong hoạt động của bảo hiểm DeFi được giải thích rõ ràng là tập trung vào sự cần thiết của một người bảo lãnh phát hành. Ngoài ra, khó khăn trong việc ước tính rủi ro DeFi tạo ra sự mơ hồ trong việc định giá phí bảo hiểm.

Người bảo lãnh chỉ nhận phí bảo hiểm

Tính thanh khoản cung cấp việc người bảo lãnh phát hành chỉ nhận được lợi tức dưới dạng phí bảo hiểm. Các thị trường bảo hiểm truyền thống tái đầu tư tài sản thế chấp vào các sản phẩm an toàn để tạo ra lợi tức. Tuy nhiên, không có sự đồng thuận cụ thể về các khoản đầu tư an toàn cho các quỹ được gộp trong DeFi.

Lời kết

Ấn tượng cuối cùng về bảo hiểm DeFi cho thấy rằng nó có thể là một lĩnh vực quan trọng trong bối cảnh DeFi. Nhiều công ty đã và đang cố gắng thâm nhập vào không gian DeFi, mặc dù họ vẫn còn e ngại về sự an toàn đối với nguồn vốn của họ. Ngược lại, sự phức tạp ngày càng tăng, nhiều vụ hack và khai thác trong không gian DeFi chỉ ra sự cần thiết ngay lập tức của việc áp dụng các nền tảng bảo hiểm DeFi. Tuy nhiên, bảo hiểm phi tập trung còn một chặng đường dài phía trước và nhiều thách thức cần vượt qua.